Кредиты в России в XXI веке

Материал из Documentation.

В 2012—2013 годах расширение предложения кредитов обеспечивалось главным образом за счёт расширения корпоративного кредитного портфеля банков и потребительского кредитования (кредиты населению за исключением ипотечного кредитования) при значительно меньшем вкладе ипотечного портфеля и слабо отрицательном вкладе со стороны операций расширенного правительства (правительство + центральный банк). При этом с учетом изначально низкой долговой нагрузки населения (и, соответственно, сравнительно небольшого портфеля кредитов населению) темпы роста задолженности по потребительским кредитам в течение всего 2012 года превышали 40 % г/г с искл. валютной переоценки (прирост за год составил 2,5 п.п. ВВП), в течение 2013 года — превышали 25 % г/г с исключением валютной переоценки (прирост за год составил 2,1 п.п. ВВП).^[1]

В 2014 году произошло сжатие совокупного кредитного импульса до 0 в результате проведения Банком России масштабных интервенций по продаже валюты на фоне сохранения профицита бюджета.^[2]

В 2015—2016 годах произошло восстановление совокупного кредитного импульса в результате реализации контрциклической бюджетной политики (расширение бюджетного дефицита) и перехода Банка России к режиму плавающего валютного курса.^[3]

В 2015 году совокупный рост кредитования в России составил 15,9 % (при том что индекс потребительских цен составлял 15,6 %).^[4]

В 2017—2018 годах по мере нормализации бюджетной политики кредит экономике со стороны банковского сектора стал основным источником формирования денежного предложения.^[5]

В первую декаду апреля 2020 года число заявок на потребительские кредиты снизилось на 60 % по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года, на автокредиты — на 90 %, на ипотеку — на 44 %, на микрокредиты — на 44 %, посчитало Национальное бюро кредитных историй.^[6]

В течение всего 2020 года в России отмечался рост кредитования и в корпоративном, и в розничном сегментах, чему способствовали снижение процентных ставок (вследствие снижения Банком России ключевой ставки до рекордно низкого уровня в 4,25 %) и принятые правительством России меры по поддержке кредитования. Рост корпоративного кредитования опирался на программы государственной поддержки пострадавших отраслей и системообразующих предприятий, а росту розничного кредитования способствовала программа льготной ипотеки, запущенная правительством в апреле 2020 года.^[7]

18 марта 2022 года Банк России отмечал: «Рост кредитных ставок и требований банков к качеству заемщиков на фоне возросшей неопределенности привел к значимому ужесточению условий банковского кредитования».^[8]

Совокупный объём кредитования в России вырос на 9 % в первые 11 месяцев 2020 года благодаря росту ипотечного кредитования на 22 %, поддержанному государственными субсидиями.^[9]

10 ноября 2022 года отмечалось: «Стоимость рублёвого фондирования (кредитования) стала сопоставима с долларовым кредитованием в американских банках — впервые в истории».^[10]

Содержание 1 Виды 1.1 Кредиты Банка России 1.2 Межбанковские кредиты 1.3 Бюджетные кредиты 1.4 Кредиты организациям 1.5 Кредиты населению 1.6 Потребительские кредиты 1.7 Жилищные кредиты 1.8 Автомобильные кредиты 2 Проблемные кредиты 3 Кредитное страхование 4 Кредитные истории 5 Банки 5.1 Сбер 6 Премия за риск 7 Государственная политика 8 Рейтинги 9 Показатели 10 Примечания

[править] Виды

[править] Кредиты Банка России

Основная статья: Кредиты Банка России в XXI веке

С 1 октября 2018 года вступил в силу новый объединенный порядок предоставления и погашения кредитов Банка России, обеспеченных нерыночными активами и ценными бумагами.^[11]

[править] Межбанковские кредиты

Основная статья: Межбанковские кредиты в России в XXI веке

В условиях структурного профицита ликвидности ставка денежного рынка в 2018 году находилась преимущественно в нижней части процентного коридора. Ставка процента на рынке межбанковского кредитования за 2018 год увеличилась на 0,4 п.п. (с 7,1 % годовых в среднем в январе 2018 года до 7,5 % годовых в среднем в декабре 2018 года). В апреле — августе 2018 года ставка MIACR находилась на минимальном с конца 2014 года уровне (7,0 %). Её рост начался в сентябре 2018 года после решения ЦБ России об увеличении ключевой ставки на 0,25 п.п. В целом в течение 2018 года межбанковская ставка процента не выходила за рамки процентного коридора, устанавливаемого ЦБ России, что свидетельствует о достижении регулятором операционной цели монетарной политики. Среднегодовое значение ставки MIACR по однодневным межбанковским кредитам в рублях снизилось с 8,9 % годовых в 2017 году до 7,1 % годовых в 2018 году.^[12]

[править] Бюджетные кредиты

Основная статья: Бюджетные кредиты в России в XXI веке

В 2022 году между регионами России были распределены инфраструктурные бюджетные кредиты (ИБК) на общую сумму 1 трлн рублей.^[13]

[править] Кредиты организациям

Основная статья: Кредиты организациям в России в XXI веке

Со второй половины 2000‑х годов, когда инфляционное давление стало ослабевать, российские банки начали более охотно предоставлять рублёвые кредиты организациям на длительные сроки.^[14]

[править] Кредиты населению

Основная статья: Кредиты населению России в XXI веке

За период с 2003 по 2008 годы ежегодный темп роста объёмов предоставленных финансовыми учреждениями кредитов населению в России в номинальном выражении составлял в среднем 84 %. Несмотря на относительное замедление темпов роста в 2006 и 2007 годах до средних более низких темпов роста, соответственно, 78 и 58 %, эти цифры по-прежнему оставались практически самыми высокими по сравнению со странами региона Центральной и Восточной Европы (ЦВЕ). Такие же уверенные показатели развития наблюдались только в Румынии и Литве.^[15]

[править] Потребительские кредиты

Основная статья: Потребительские кредиты в России в XXI веке

2013 год — Новый бум потребительского кредитования в России, ЦБ России пытается охладить этот рынок.^[16]

Торможение потребительского кредитования в 2014 году началось еще до развертывания кризисных событий. Причиной стало ухудшение кредитного качества заемщиков и рост просроченной задолженности.^[17]

В 2015 году происходила масштабная долговая разгрузка домашних хозяйств: задолженность по потребительским кредитам за 2015 год сократилась на 1,3 %ВВП, при этом отрицательный вклад потребительского кредитования в динамику потребительского спроса достиг −5,1 п.п. (при номинальном росте денежных доходов населения на 12,4 % г/г потребительские расходы выросли лишь на 5,8 % г/г).^[18]

В 2017 году объём задолженности по потребительским кредитам увеличился на 11,0 %.^[19]

Закон об ограничении предельного размера ставки по потребительским кредитам до 1 % в день подписал в конце декабря 2018 года президент России Владимир Путин.

Потребительское кредитование населения в 2018 году — первой половине 2019 года росло ускоряющимися темпами.^[20]

За 2018 год объём потребительских кредитов в России вырос почти на 23 % до 14,9 трлн рублей.^[21]

Аннуализированные темпы роста задолженности по потребительским кредитам (кредиты населению за исключением жилищных кредитов) с коррекцией на сезонность в марте-апреле 2019 года превышали 25 % м/м SAAR.^[22]

На 1 мая 2019 года темп прироста необеспеченного потребительского кредитования в России в годовом выражении составил 25,3 %.^[23]

В декабре 2019 года глава департамента финансовой стабильности ЦБР Елизавета Данилова заявила: «Сейчас темпы роста [потребительского кредитования в России] продолжают снижаться во многом в ответ на наши меры, это уже не те высокие темпы, которые наблюдались, например, весной [2019 года], когда рост максимально доходил до 25 % г/г. На 1 декабря [2019 года] аннуализированный сезонно сглаженный темп прироста составил 17,8 %. <…> Я думаю, наши меры играют значительную роль. Это подтверждает такой показатель, как доля одобренных заявок на кредиты. В третьем квартале [2019 года] объём заявок продолжал расти — на 20 % к предыдущему кварталу, но доля одобренных заявок снизилась с 35 % до 31 %, банки стали избирательнее, и это, видимо, продолжится. Выдачи сокращаются из-за того, что наши меры работают. Рост требований к капиталу влечет за собой снижение рентабельности, соответственно, банки чаще воздерживаются от выдачи кредита в случае высокой долговой нагрузки заемщика.»^[24]

В мае 2021 года в России было 25,7 млн активных потребительских кредитов, что стало минимумом за три года, по данным бюро кредитных историй «Эквифакс».^[25]

Снижение доходов населения России и рост осторожности при планировании крупных покупок в условиях неопределенности, а также ужесточение кредитных политик банков привели к существенному замедлению потребительского кредитования в России в 2022 году (до 2,7 % после 20,1 % в 2021 году).^[26]

2 марта 2023 года глава Банка России Эльвира Набиуллина заявила: «Необеспеченное потребкредитование [в России] сильно просело, начало восстанавливаться в конце [2022] года, но рост по [2022] году в целом составил 3 %. В этом проявились и ужесточение политики банков, и осторожность самих заёмщиков, что является нормальным поведением в нынешней ситуации.»^[27]

В марте 2023 года число выданных в России потребительских кредитов после трех месяцев снижения выросло до 1,09 млн, увеличившись по сравнению с предыдущим месяцем на 22,4%, по данным Национального бюро кредитных историй (НБКИ).^[28]

[править] Жилищные кредиты

Основная статья: Жилищные кредиты в России в XXI веке

В 2018 году в России банки предоставили физическим лицам 3,0 трлн руб. кредитов на покупку жилья, что на 49 % больше, чем в 2017 г. В 2018 г. доля вновь выданных кредитов на покупку жилья достигла 24 % в общем объеме банковских кредитов, предоставленных населению, тогда как в 2017 г. она не превышала 22 %.^[29]

[править] Автомобильные кредиты

Основная статья: Автомобильные кредиты в России в XXI веке

По итогам 2007 года в России каждая вторая сделка по продаже автомобилей финансировалась за счёт кредитных ресурсов.

[править] Проблемные кредиты

Объем проблемных ссуд вырос в 2020 году в целом на 412 млрд руб., или на 7,8 %, при этом корпоративных — на 2,4 %, розничных — на 26,3 %. Но с учетом роста самих портфелей доля проблемных ссуд в корпоративном портфеле снизилась с 11 % до 10 %, а в розничном — выросла умеренно, с 6,6 % до 7,4 %.^[30]

[править] Кредитное страхование

2011 год — В России растёт кредитное страхование.^[31]

[править] Кредитные истории

1 июня 2005 года в России вступил в действие Закон «О кредитных историях».^[32]

В 2005 году в России появились бюро кредитных историй.

В 2009 году агентство «Интерфакс» заключило соглашение со Сбербанком об объединении бюро кредитных историй (БКИ) «Экспириан» с БКИ «Инфокредит», созданным банком в 2005 году. 50 % акций объединенного БКИ получил Сбербанк, по 25 % — информационная компания Experian и «Интерфакс». Процесс объединения был завершен в 2012 году, новое БКИ получило название «Объединенного кредитного бюро» (ОКБ).^[33]

[править] Банки

[править] Сбер

В октябре 2008 года в «Сбербанке» был внедрён новый проект «Кредитная фабрика», особенностью которого стала автоматизация процесса принятия решения о выдаче кредита.^[34]

В августе 2020 года Сбербанк выдал рекордный с начала 2020 года совокупный объем кредитов на сумму 1,6 трлн руб., показав рост кредитного портфеля на 2,9 %. При этом выдачи розничным клиентам стали максимальными за всю историю банка благодаря восстановлению потребительской активности, программам субсидирования ипотечных кредитов и благоприятному уровню ставок в экономике.^[35]

[править] Премия за риск

29 апреля 2022 года председатель Банка России Эльвира Набиуллина заявила: «В условиях неопределенности выросла премия за риск, включаемая в кредитные ставки».^[36]

[править] Государственная политика

12 декабря 2012 года Путин заявил: «Нам нужны дешёвые и „длинные“ деньги для кредитования экономики, дальнейшее снижение инфляции, конкурентные банковские ставки. Я прошу Правительство и Банк России подумать над механизмами решения таких задач. Знаю хорошо, что мне возразят и скажут некоторые эксперты, что обеспечение „длинных“ денег — это не задача Центрального банка. „Длинные“ деньги — это накопления граждан, предприятий, пенсионные деньги и так далее. Да, всё это хорошо известно. Но также известно, что в ФРС Соединенных Штатов, в некоторых европейских центральных банках прямо в уставах записана обязанность этих структур думать о рабочих местах и обеспечении темпа роста экономики.»^[37]

4 декабря 2014 года Путин заявил: «За счёт наших резервов, прежде всего Фонда национального благосостояния, предлагаю реализовать программу докапитализации ведущих отечественных банков, причём деньги будут предоставляться под принципиальное условие: направлять их на кредитование наиболее значимых проектов в реальном секторе экономики по доступной процентной ставке».^[38]

Программа льготного кредитования малого и среднего бизнеса в рамках национального проекта «МСП и поддержка индивидуальной предпринимательской инициативы» стартовала в феврале 2019 года.^[39]

21 апреля 2022 года Эльвира Набиуллина заявила: «В период высокой ключевой ставки, конечно, нужны программы льготного кредитования. Правительство приняло целый ряд таких программ. И со своей стороны Банк России также расширил до 675 млрд рублей специальные льготные программы для малого бизнеса. <…> Для продолжения кредитования для банков мы ввели широкий спектр регуляторных послаблений для банков. Что это за регуляторные послабления? Они позволяют банкам не останавливать кредитование, несмотря на то, что курс меняется, ценные бумаги меняются, качество кредитного портфеля падает. Это было тоже важным элементом нашей политики. <…> Очень быстро приняли новый закон о кредитных каникулах. Потому что это было важно для защиты людей, малого бизнеса. По закону сейчас уже реструктурировано более 31 тыс. кредитов. Но сам закон о кредитных каникулах стимулирует банки вырабатывать собственные программы реструктуризации этих кредитов. И когда банки по собственной воле, не по закону идут навстречу заемщикам — таких кредитов реструктурировано 170 тысяч.»^[40]

2 марта 2023 года глава Банка России Эльвира Набиуллина заявила: «В 2022 году мы поддержали кредитный рост [в России] тем, что ввели регуляторные послабления. Только роспуск макронадбавок по розничным и валютным корпоративным кредитам позволил освободить около 1 трлн рублей капитала банков. Дополнительно для того, чтобы наращивать кредитование и чтобы банки легче признавали возможные потери, мы обнулили надбавки к нормативам достаточности и дали 5 лет на их восстановление при условии ограничения выплаты дивидендов.»^[41]

[править] Рейтинги

В докладе «Ведение бизнеса 2016» Россия по показателю «простота получения кредита» поднялась с 61-го на 42-е место.^[42]

Согласно докладу Всемирного банка Doing Business 2019, Россия заняла 22-е место среди 190 стран по показателю «Получение кредитов».^[43]

[править] Показатели

Объём кредитного портфеля российских банков (трлн рублей):^[44]

• 31 декабря 2020 года: 69,303
• 31 декабря 2021 года: 79,283
• 31 декабря 2022 года: 88,341

Доля кредитного рынка в объёме торгов на Московской бирже:^[45]

• 2010 год: 2,4 %
• 2011 год: 3,1 %
• 2012 год: 2,5 %
• 2013 год: 2,8 %
• 2014 год: 3,7 %
• 2015 год: 4,8 %
• 2016 год: 4,4 %
• 2017 год: 4,2 %
• 2018 год: 6,3 %

Вся сумма инвестиционных кредитов в основной капитал, предоставленная банковской системой России в 2017 году, составила около 1,3 трлн рублей, из которых 655 млрд инвестиций были выданы иностранными банками и немного меньше российскими банками.^[46]

По данным Национального бюро кредитных историй (НБКИ), по итогам января 2021 г. зафиксирован заметный рост запросов в банки за кредитами наличными. Одновременно средняя выдаваемая сумма потребительского кредита по сравнению с первым месяцем 2020 г. выросла на 29,7 %, составив 224 500 руб.^[47]

[править] Примечания

1. ↑ Российская экономика: под влиянием кредитного цикла. 26 августа 2019
2. ↑ Российская экономика: под влиянием кредитного цикла. 26 августа 2019
3. ↑ Российская экономика: под влиянием кредитного цикла. 26 августа 2019
4. ↑ Российская Федерация. Комплексное диагностическое исследование // Всемирный банк, 2016
5. ↑ Российская экономика: под влиянием кредитного цикла. 26 августа 2019
6. ↑ [1]
7. ↑ 16 декабря 2020: 44-й выпуск Доклада об экономике России
8. ↑ [2]
9. ↑ Fitch Affirms Russia at 'BBB'; Outlook Stable. 5 февраля 2021
10. ↑ [3]
11. ↑ Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2019 год и период 2020 и 2021 годов
12. ↑ Российская экономика в 2018 году. Тенденции и перспективы — Москва: Изд-во Ин-та Гайдара, 2019
13. ↑ [4]
14. ↑ Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2019 год и период 2020 и 2021 годов
15. ↑ Российская Федерация. Диагностическое исследование защиты потребителей в сфере финансовых услуг. Часть II. Передовая практика. Июль 2009 года
16. ↑ Как за 20 лет Россия создала банковскую систему. 29 октября 2019
17. ↑ Российская экономика: под влиянием кредитного цикла. 26 августа 2019
18. ↑ Российская экономика: под влиянием кредитного цикла. 26 августа 2019
19. ↑ Российская экономика в 2018 году. Тенденции и перспективы — Москва: Изд-во Ин-та Гайдара, 2019
20. ↑ Российская экономика: под влиянием кредитного цикла. 26 августа 2019
21. ↑ [5]
22. ↑ Российская экономика: под влиянием кредитного цикла. 26 августа 2019
23. ↑ [6]
24. ↑ [7]
25. ↑ [8]
26. ↑ Банковский сектор. Аналитический обзор. 2022 год
27. ↑ Выступление Эльвиры Набиуллиной на встрече Ассоциации банков России. 2 марта 2023
28. ↑ [9]
29. ↑ Российская экономика в 2018 году. Тенденции и перспективы — Москва: Изд-во Ин-та Гайдара, 2019
30. ↑ [10]
31. ↑ Как за 20 лет Россия создала банковскую систему. 29 октября 2019
32. ↑ [11]
33. ↑ [12]
34. ↑ [13]
35. ↑ [14]
36. ↑ Заявление Председателя Банка России Эльвиры Набиуллиной по итогам заседания Совета директоров Банка России 29 апреля 2022 года
37. ↑ Послание Президента Российской Федерации от 12.12.2012 г.
38. ↑ Послание Президента Российской Федерации от 04.12.2014 г.
39. ↑ [15]
40. ↑ Выступление Эльвиры Набиуллиной на пленарном заседании Государственной Думы, посвященном рассмотрению Годового отчета Банка России за 2021 год. 21 апреля 2022
41. ↑ Выступление Эльвиры Набиуллиной на встрече Ассоциации банков России. 2 марта 2023
42. ↑ Российская Федерация. Комплексное диагностическое исследование // Всемирный банк, 2016
43. ↑ Рейтинг стран
44. ↑ Банковский сектор. Аналитический обзор. 2022 год
45. ↑ Российская экономика в 2018 году. Тенденции и перспективы — Москва: Изд-во Ин-та Гайдара, 2019
46. ↑ О неотложных мерах по возобновлению социально-экономического роста
47. ↑ [16]